反浮动利率债券在我国应用的探索  

作　　者：杨晔[1] 

机构地区：[1]上海财经大学财经研究所,上海200433

出　　处：《郑州大学学报（哲学社会科学版）》2008年第1期86-89,共4页Journal of Zhengzhou University:Philosophy and Social Sciences Edition

基　　金：教育部人文社会科学研究项目"企业债券品种创新及其在我国的应用研究"(项目编号:06JC790030)

摘　　要：反浮动利率债券是伴随着浮动利率债券而诞生的金融工具,其设计原理是将固定利率债券拆分成浮动利率债券和反浮动利率债券。随着我国金融市场的发展,国内金融市场规避利率风险的需求越来越大,国外常用的金融衍生工具又由于种种原因无法广泛地应用,大力发展反浮动利率债券,为利率风险的规避提供更多的渠道,无疑具有积极的现实意义。本文在对反浮动利率债券品种设计探讨的基础上,提出了我国反浮动利率债券的应用方案,包括基准利率、发展券种、发展市场的选择等。同时,针对制约因素提出了相应的对策。

关 键 词：反浮动利率债券 利率风险 债券市场 策略建议 

分 类 号：F830.91[经济管理—金融学]