基于灰色关联理论的中外石油期货价格时差  

Study on the time difference between prices of China and international oil futures based on grey relativity theory

作　　者：陈洪涛[1] 周德群[1] 韩谊 

机构地区：[1]南京航空航天大学经济与管理学院,南京210016 [2]道通期货经纪有限公司,南京210024

出　　处：《系统工程理论与实践》2008年第3期166-170,共5页Systems Engineering-Theory & Practice

基　　金：国家自然科学基金(90510010);教育部高等学校博士点基金(20050287026);江苏省博士生创新优计划(CX07B-241r)

摘　　要：运用灰色关联度平移时间法,研究了上海期货交易所(SHFE)和纽约商品期货交易所(NYMEX)、伦敦国际石油交易所(IPE)、新加坡纸货市场(SPM)和东京工业品交易所(TOCOM)前后一个月的石油期货价格之间的关联度,以发现国内外石油期货价格时差.研究表明,国内燃料油期货价格滞后于NYMEX约15天,滞后于TOCOM约26天,滞后于IPE和SPM约30天.Based on the grey system theory, this paper calculated the grey relativity degree of the oil prices between Chinese and foreign futures markets. The results demonstrate that the fueling oil futures price in Shanghai Futures Exchange is about 15 days behind that in New York Mercantile Exchange, about 26 days behind that in Tokyo Commodity Exchange and about 30 days behind that in International Petroleum Exchange and Singapore Paper Market.

关 键 词：灰色关联度 灰色系统 石油期货 石油价格 

分 类 号：F206[经济管理—国民经济]