中国玉米期货市场套期保值功能的实证分析  

作　　者：陈雨生[1] 乔娟[1] 

机构地区：[1]中国农业大学经济管理学院,北京100094

出　　处：《农业技术经济》2008年第2期31-37,共7页Journal of Agrotechnical Economics

基　　金：国家自然科学基金项目(编号:70473088)的部分成果

摘　　要：套期保值者是期货市场诞生的最原始推动力,套期保值是期货市场最重要的功能之一。本文运用相关性分析、基差分析、套期保值效果值分析、合约流动性分析等方法及相应指标,对中国玉米期货市场(DCE)套期保值功能进行实证分析,并与美国玉米期货市场(CBOT)进行对比。结果显示,中国玉米期货市场套期保值功能正在逐步改善,但与发达的美国玉米期货市场相比还有较大改进余地。

关 键 词：玉米期货 套期保值 有效性 中国 

分 类 号：F724.5[经济管理—产业经济] F224