我国通货膨胀和股票实际收益率关系的实证分析  

作　　者：王红满[1] 万红[2] 

机构地区：[1]东北财经大学,数量经济专业江苏南京210093 [2]南京航天航空大学,管理科学与工程专业江苏南京210093

出　　处：《现代经济（现代物业下半月）》2008年第B07期54-55,共2页

摘　　要：本文利用协整关系、VAR模型、脉冲响应函数、方差分解等方法,采用了1999年1月至2007年9月的月度数据,实证分析了通货膨胀和股票实际收益率之间的关系,得出通货膨胀对股票实际收益率的影响很弱,可以忽略不计。股票实际收益率对通货膨胀的影响是负的。经济增长与股票实际市场收益率是相背离的。

关 键 词：通货膨胀 股票实际收益率 协整 VAR模型 

分 类 号：F822.5[经济管理—财政学] F832.51F224