利率风险管理的持续期模型研究  

Research on the Duration Model of Rate Risk Management

作　　者：朱永永[1] 柳成文 

机构地区：[1]重庆教育学院经济信息管理系,重庆400067 [2]中共綦江县统战部,重庆401443

出　　处：《华东经济管理》2009年第4期66-68,共3页East China Economic Management

基　　金：重庆市高职高专教育教改试点专业建设资助项目(渝教高200611);重庆教育学院科研课题(重教院教200719)

摘　　要：文章从持续期的最基本形式Macaulay模型持续期出发,分析当放松Macaulay持续期限制条件时得到的改进的修正持续期、Fisher-Weil持续期、凸度等模型,将各模型进行对比和评述,分析其各自在运用过程中的局限性。From the most basic forms of duration Macaulay model, we analyzes modified duration, Fisher - Well duration, convexity and other models which are improved by relaxing restrictions of Macaulay duration. Through the derivation and contrast of the models, we can realize the duration model limitations.

关 键 词：Macaulay持续期 修正持续期 凸度 

分 类 号：F822.2[经济管理—财政学]