我国农产品期货市场有效性的实证研究  

Empirical Research of Efficiency of Agricultural Commodity Futures Market in China

作　　者：周广[1] 周一鹿[2] 林永强[3] 

机构地区：[1]重庆大学贸易与行政学院,重庆400030 [2]西南大学信息中心,重庆400715 [3]重庆大学经济与工商管理学院,重庆400030

出　　处：《西南农业大学学报（社会科学版）》2009年第3期5-9,共5页Journal of Southwest Agricultural University:Social Science Edition

摘　　要：以我国农产品期货市场选取的6种期货价格行为为对象,运用2003—2009年的收盘价和结算价数据,利用单位根检验和自相关检验的结合进行了实证研究。各种检验方法得出的结论不尽一致,各农产品期货的对数期货价格序列不能拒绝弱式有效市场假设。在一定程度上验证了"我国农产品期货市场有效"的命题。An empirical research was made of the price behaviors of 6 futures on the agricultural commodity futures market of China, based on the closing price and settlement price of 2003-2009 and using unit root test and the autocorrelation test. The results showed that we cannot reject the weak form efficiency hypotheses in China.

关 键 词：农产品期货 市场有效性 规范发展 

分 类 号：F224.9[经济管理—国民经济]