追持基金重仓股投资策略在中国证券市场的适用性分析  

作　　者：谈友胜[1] 

机构地区：[1]中南财经政法大学金融学院,湖北武汉430072

出　　处：《金融理论与实践》2009年第9期89-91,共3页Financial Theory and Practice

基　　金：中南财经政法大学博士生科研创新课题项目资助(2009BJJ24)

摘　　要：本文用事件分析法,分析基金披露持仓信息前后一段时间基金重仓股的价格走势,看是否出现反转或惯性趋势,并且分别在市场行情上涨和下跌两个事件期中对比研究。研究结论是在上涨行情中出现赢家变输,输家变赢的反转现象,而在下跌行情中出现赢家变输的反转现象和输家更输的惯性现象,在两种行情中追持基金重仓股都不是有效的投资策略不能获得超额收益。

关 键 词：证券市场 基金重仓股 反转现象 惯性现象 

分 类 号：F830.91[经济管理—金融学]