沪市股票市场效率的分析——基于ARMA-GARCH模型  

作　　者：林聪[1] 

机构地区：[1]中央财经大学应用数学学院,北京100081

出　　处：《现代商业》2011年第8期56-57,共2页Modern Business

摘　　要：沪市是我国资本市场的重要组成部分,其运作的效率对我国资本配置有着重要的影响。本文利用ARMA-GARCH模型,以法马的市场有效性为评判依据,分阶段对沪市的市场有效性进行了检验,得出了沪市尚未达到弱式有效市场,但市场有效性已有了明显提升的结论。

关 键 词：市场有效性 ARMA-GARCH 弱式市场 有效性 

分 类 号：F830.9[经济管理—金融学]