我国玉米期货价格与现货价格关系研究——基于对玉米期货价格行为的分析  

作　　者：刘小童 李录堂 赵晓罡[2] 

机构地区：[1]北农林科技大学 [2]西安外国语大学

出　　处：《价格理论与实践》2013年第8期79-80,共2页Price:Theory & Practice

基　　金：教育部人文社会科学研究项目"西部产业竞争力提升战略研究"(项目编号09XJA790007)的研究成果之一

摘　　要：本文运用实证分析对我国大连商品交易所玉米期货价格行为进行了系统研究。结果显示:我国玉米期货市场具有较好的价格发现功能;现货价格走势对期货价格走势的引导作用更强;玉米期货市场价格波动存在集群性;市场具有高风险高回报特征;市场存在非对称的杠杆效应,等量"利空消息"会比"利好消息"带来更大幅度波动。

关 键 词：玉米期货 价格 协整检验 ARCH类模型 

分 类 号：F224[经济管理—国民经济] F724.5F323.7