“建元2005MBS”证券的定价对资产证券化的研究  

作　　者：辛滢 

机构地区：[1]华东理工大学,财务管理102上海市200237

出　　处：《新经济》2013年第26期19-20,共2页New Economy

摘　　要：本文利用期权调整利差分析法及蒙特卡罗计算法,对利率方程进行模拟,探究了建行2005年"建元2005MBS"的定价以评估其投资价值。同时对建设银行自2005年至2008年发行的所有资产证券,从每年资产负债期限结构加权缺口分析等参数进行了风险管理的评估,得出结论:1."建元2005"证券具有投资价值;2.建行2005至2007年资产证券实现了银行资产负债期限管理的目标,将有效持续期缺口缩小,实现了长期贷款与短期存款的匹配目标。

关 键 词："建元2005MBS" 期权调整利差法 蒙特卡罗模拟 马考勒久期有效持续期分析法 

分 类 号：F832.5[经济管理—金融学]