美元指数和黄金期货价格的门限协整套利研究——兼论经济波动周期下国际黄金期货投资策略  

作　　者：张坤[1] 薛晔[1] 

机构地区：[1]太原理工大学经济管理学院

出　　处：《价格理论与实践》2014年第3期99-101,共3页Price:Theory & Practice

摘　　要：金融时间序列数据往往受到经济周期的影响,单纯分析两个金融时间序列数据间的关系缺乏真实性。因此,本文基于经济周期,在长期市场均衡关系下,提出美元指数和国际黄金期货价格的门限协整套利策略,并结合美元指数和国际黄金期货价格为研究对象进行实证检验。最终给出国际黄金期货价格的无风险套利区间,为投资者投资策略的选择提供依据。

关 键 词：美元指数 黄金期货价格 协整检验 

分 类 号：F831.54[经济管理—金融学] F713.35