原油、黄金与外汇市场间的信息溢出效应研究——基于VAR-GARCH(1,1)模型  

作　　者：刘玲[1] 张清朵 徐兰兰[1] 

机构地区：[1]成都理工大学商学院,成都610059

出　　处：《中国市场》2015年第25期58-59,共2页China Market

摘　　要：石油和黄金是宏观经济的重要指标,期货市场具有价格发现功能。本文以国际原油期货市场、国内黄金期货市场和美元兑人民币外汇市场为研究对象,通过VAR模型估计结果分析了三个市场间价格溢出效应,通过GARCH(1,1)模型刻画了三个市场的波动率,最后通过格兰杰因果关系检验了三个市场间的波动溢出效应。

关 键 词：原油市场 黄金市场 外汇市场 溢出效应 

分 类 号：F224[经济管理—国民经济] F831.6F713.35F831.54