中国养老金最优投资组合战略配置研究  

Strategic Asset Allocation: Pension Fund Investment of China

作　　者：邱佳砚 唐果[1] QIU Jiayan, TANG Guo(College of Science ＆ Technology Ningbo University, Ningbo Zhejiang Province315 212, China)

机构地区：[1]宁波大学科学技术学院,浙江宁波315212

出　　处：《中国发展》2018年第1期23-27,共5页China Development

基　　金：2017年度宁波大学科学技术学院科研基金项目<我国养老保险基金资本市场投资策略研究>(编号:003-21021753);2015年度国家社科基金一般项目<新常态下地方政府支持小微企业发展的公共服务质量优化模式构建研究>(编号:15BGL199);2015年度教育部人文社会科学研究规划基金项目<地方政府促进社会力量参与社会救助的机制构建>(编号:15YJA630061)研究成果之一

摘　　要：该文利用2007年1月至2016年12月这一期间的上证综指收益率、3-5年国债收益率、中债高信用级别债券收益率、上海银行间同业拆借利率和基础设施项目投资净资产收益率等数据,对个人养老金账户的投资组合进行了定性及定量的分析,借助Excel规划求解功能对组合的最优配置提出了一定的意见和建议。The study made qualitative and quantitative analysis of pension fund investment,using shanghai composite index,3-5 years treasury bonds,high-level credit bonds,Shanghai Interbank Offered Rate and infrastructure investment from January,2007 to December,2016 in China. Based on function of programming in excel,we put forward some suggestions for the best asset allocation.

关 键 词：个人养老金 投资 最优配置 

分 类 号：F830[经济管理—金融学]