苹果市场价格波动特征研究  

作　　者：宋晓丽[1] 周广文[2] 庞桂娟 

机构地区：[1]山东农业大学经管学院 [2]山东科技大学

出　　处：《合作经济与科技》2019年第5期84-88,共5页Co-Operative Economy & Science

基　　金：山东省社科规划研究项目:"山东省苹果价格波动规律;作用机理与调控政策研究"(项目编号:18CZKJ27);泰安市社科研究项目:"泰安市农村一二三产业融合发展研究"(项目编号:18-YB-003)

摘　　要：通过使用X12季节调整的乘法模型、基于HP滤波法的周期性分析并构建ARCH类模型的方法,以苹果、香蕉和橙子三类水果价格波动对比分析的视角,全面考察我国苹果市场价格波动特征。结果表明:苹果价格的季节性波动比橙子更剧烈;三类水果中,苹果价格波动周期最频繁、持续时间最短,且波动幅度最大;苹果价格不规则分量的波动幅度明显大于香蕉和橙子。基于t分布的ARCH类模型实证结果显示:苹果和香蕉价格具有明显的波动集聚性;苹果市场具有显著的"高风险、高回报"的特征;苹果和香蕉价格涨跌引发的收益率波动没有显著差异,即非对称性不显著。

关 键 词：价格波动 周期特征 ARCH类模型 T分布 

分 类 号：F326.1[经济管理—产业经济]