中国股票市场不同行业板块β系数的研究  

作　　者：刘媛[1] 

机构地区：[1]上海大学

出　　处：《商业故事》2015年第6期26-27,共2页Business story

摘　　要：一、文献综述资本资产定价模型(CAPM)是现代金融理论的基石之一,它以简洁优美的形式刻画了期望收益和系统风险(β系数)之间的关系。CAPM最早是由Sharpe(1964)和Lintner(1965)建立的,并且指出刻画证券市场系统风险的β系数与其预期收益紧密相关,即证券的预期收益是市场系统风险β系数的正相关线性函数。早期的实证研究,如Black(1972)

关 键 词：Β系数 行业板块 CAPM 股票市场 期望收益 证券市场 市场系统 现代金融理论 证券组合 波动性 

分 类 号：F832.51[经济管理—金融学] F224