股票收益率波动性的非参数核回归估计及对中国股市的实证分析  

Nonparametric kernel regression estimation of volatility of stock return and its application to Chinese stock markets

作　　者：鲁万波[1] 李竹渝[2] 

机构地区：[1]西南财经大学统计学院,四川成都610074 [2]四川大学数学学院,四川成都610064

出　　处：《高校应用数学学报（A辑）》2005年第1期9-16,共8页Applied Mathematics A Journal of Chinese Universities(Ser.A)

基　　金：国家社会科学基金(01BTJ003)

摘　　要：非参数回归估计是研究非线性时间序列的一种有用工具.在混合相依样本的条件下,基于非参数核回归估计方法来研究收益率的波动性,利用改良的交叉核实函数选取光滑参数,并给出上海和深圳股市实证分析的一些有趣结果.Nonparametric regression estimation is a useful technique for investigating nonlinear time series.Under mixing conditions,this paper gives kernel regression estimation of the volatility of the stock return by improving cross-validation function on choosing smooth parameters.Its application has been tried in Shanghai and Shenzhen stock markets in China,giving some interesting results.

关 键 词：波动性 非参数回归估计 迭代累积平方和(ICSS) 交叉核实函数 

分 类 号：F224.0[经济管理—国民经济]