收益率主观分布与常用分布的拟合能力比较  

A Comparison between the Subjective Distribution and the Familiar Distributions of Returns in Fitness

作　　者：董大勇[1] 金炜东[1] 郑瑶[2] 

机构地区：[1]西南交通大学经济管理学院,四川成都610031 [2]西南交通大学公共管理学院,四川成都610031

出　　处：《系统工程》2006年第6期81-84,共4页Systems Engineering

基　　金：国家自然科学基金资助项目(70142027)

摘　　要：利用上海A股数据,将收益率主观分布模型与t分布、双正态混合分布、稳定分布和正态分布进行分布拟合比较。χ2检验表明:0.05水平下,沪市69.56%股票的收益率分布认为符合收益率分布主观模型,而接受t分布、双正态混合分布、稳定分布和正态分布假设的股票分别为56.31%、44.80%、46.06%和1.74%.Using empirical data of Shanghai A-share, the paper compares subjective distribution with t distribution, mix-double normal distribution, stable distribution, and normal distribution. The chi-squared test show： at the 0. 05 level, 69.56% of the stocks give an acceptable fit for subjective model of the distribution of returns, while 56.31%, 44. 80%, 46.06＂% ,and 1.74 % for t distribution, mix-double normal distribution, stable distribution and normal distribution.

关 键 词：收益率分布 主观分布 T分布 稳定分布 

分 类 号：F830[经济管理—金融学]