中国股市规模效应与账面市值比效应的稳定性  

作　　者：张强[1] 杨淑娥[1] 戴耀华[1] 

机构地区：[1]西安交通大学管理学院,西安710061

出　　处：《统计与决策》2007年第4期94-96,共3页Statistics & Decision

摘　　要：本文对中国股市进行研究。结果发现:一方面,规模效应和账面市值比效应受到收益率计算时间间隔的影响;另一方面,随着时间的推移规模效应已经消失,而账面市值比效应只在2003年以后才变得显著。这些特征与中国资本市场特殊的制度背景和过度投机息息相关。

关 键 词：中国股市 规模效应 账面市值比效应 稳定性 

分 类 号：F224[经济管理—国民经济]