贴现算术亚式期权定价及其在金融风险管理中的应用  

作　　者：夏晓辉[1] 周斌[1] 

机构地区：[1]华东师范大学统计系,上海200062

出　　处：《华东师范大学学报（自然科学版）》2007年第5期89-91,共3页Journal of East China Normal University(Natural Science)

基　　金：国家自然科学基金(10671072);上海市曙光计划项目(04SG27);教育部高等学校博士点基金(20060269016)

摘　　要：0引言金融衍生产品具有规避风险、套利、降低融资成本、增加投资报酬以及作为资产负债管理的重要功能，因此被广泛应用于金融市场的风险管理.金融衍生产品的核心是期权定价，针对金融资产的支付方式，几何亚式期权与算术亚式期权是规避风险的有力工具.但考虑到有效对冲一定时期内资产现值变动而引起的金融风险，本文考虑引入一种新型的贴现算术亚式期权产品．

关 键 词：金融市场 风险管理 期权定价 算术 应用 贴现 金融资产 衍生产品 

分 类 号：F832.5[经济管理—金融学]