对我国权证产品定价的蒙特卡罗方法  

作　　者：吴涛[1] 刘松林[1] 李姗姗[2] 

机构地区：[1]中南财经政法大学信息学院,武汉430076 [2]华中师范大学经济学院,武汉430060

出　　处：《统计与决策》2009年第8期128-129,共2页Statistics & Decision

摘　　要：目前关于权证定价的研究主要依据Black-Schools的定价理论。通过分析认股(沽)权证的特性及其影响因素,作者认为运用蒙特卡罗数值方法来模拟权证定价可能拟合效果更好,因此文章将运用蒙特卡罗方法得到的近似解与Black-Schools模型解和认股(沽)权证的市场价格进行比较。结果表明对权证的价格具有很好的模拟效果。并进一步区分了对不同种类权证产品模拟结果存在差异的原因。

关 键 词：蒙特卡罗模拟 权证产品 期权定价 

分 类 号：F224[经济管理—国民经济]