股指期货预测模型构建及其应用效果分析  

作　　者：薛勇[1] 郭菊娥[1] 梁伟[1] 

机构地区：[1]西安交通大学管理学院,西安710049

出　　处：《统计与决策》2009年第13期19-22,共4页Statistics & Decision

基　　金：国家自然科学基金资助项目(70473072)

摘　　要：文章选择股指期货价格以及基差预测这一理论界和实务界共同关心的问题为研究对象,使用香港恒生期货数据为样本,分别采用时间序列ARIMA、ARMA模型对恒生期货连续指数的日收盘价对数序列LHF和基差序列BASIS进行建模分析,并利用预测误差检验量对模型样本外的预测效果进行了实证研究。结果表明,ARIMA(3,1,3)模型很好地拟合和预测了股指期货指数对数LHF序列的走势,达到了预测目的;ARMA(1,1)和ARMA(3,3)模型在预测精度方面不甚理想但基本刻画了基差序列的变动趋势。

关 键 词：股指期货 现货 基差 预测 误差检验 

分 类 号：F224[经济管理—国民经济]