基于连续时间状态的资产配置优化组合及其选择  

作　　者：姜葵[1] 

机构地区：[1]湖南涉外经济学院商学部,长沙410205

出　　处：《统计与决策》2012年第2期45-48,共4页Statistics & Decision

摘　　要：在资本市场中,资产配置受税收、红利、通货膨胀等因素影响,资本市场的资源配置也随时间连续变化。文章基于均值-方差投资组合分析框架,构建了摩擦市场条件下的连续时间资产配置模型,并且通过嵌入方法将多目标的资产配置转换成LQ的最优控制分析,获得了资产配置的投资最优策略与有效前沿解,最后文章根据这些前沿解提出了相关的政策建议。

关 键 词：摩擦市场条件 连续时间状态 资产配置优化组合 均值-方差 

分 类 号：F224.3[经济管理—国民经济]