郑州棉花期货市场流动性成本研究  

作　　者：朱世杰[1] 王军[1] 

机构地区：[1]新疆财经大学,乌鲁木齐830012

出　　处：《商业时代》2012年第29期84-85,共2页Commercial

基　　金：国家自然科学基金项目"金融视角下的新疆棉花种植业风险管理研究"(项目编号:70863009);新疆财经大学研究生科研项目"郑州棉花期货市场流动性研究"阶段性成果

摘　　要：本文基于郑州棉花期货市场交易高频数据,运用买卖价差理论将郑州棉花期货市场流动性成本分为信息不对称成分、指令处理成分及指令持续成分。在实证基础上分析了上述现象成因并给出了政策建议。

关 键 词：郑州棉花期货市场 流动性成本 高频数据 买卖价差 

分 类 号：F830[经济管理—金融学]