分数布朗运动环境中几何平均亚式期权的定价  

Geometric average asian option pricing in fractional brownian environment

作　　者：沈明轩[1] 何朝林[2] 

机构地区：[1]安徽工程大学数理学院,安徽芜湖241000 [2]安徽工程大学管理学院,安徽芜湖241000

出　　处：《山东大学学报（理学版）》2013年第3期48-52,共5页Journal of Shandong University(Natural Science)

基　　金：国家自然科学基金资助项目(71271003;71171003);教育部人文社会科学研究规划基金资助项目(12YJA790041);安徽省自然科学基金资助项目(1208085MG116);安徽工程大学青年基金资助项目(2008YQ048)

摘　　要：假设股票价格受分数布朗运动驱动下,利用拟条件期望的方法,得到了浮动执行价格的几何平均亚式期权定价公式。Under the assumption that the stock pricing processes obeys the stochastic differential equation driven by fractional Brownian motion, the pricing formula of geometric average Asian option with floated-strike was obtained by using the quasi-conditional expectation.

关 键 词：几何平均 分数布朗 亚式期权 浮动执行价格 

分 类 号：F830.9[经济管理—金融学] O211.6[理学—概率论与数理统计]