中国股市52周高点惯性效应的存在性检验  

作　　者：臧国栋[1] 

机构地区：[1]上海大学,上海200436

出　　处：《商情》2014年第43期9-9,共1页

摘　　要：本文采用国泰安数据库中的股票月度数据，选取2001年1月到2012年12月沪深股市的非ST股票，并且剔除了有月度股票收益率数据缺失的股票。运用52周股票最高价的原理，将一段时间分为排序期和检验期，在排序期排序后，我们选取赢家组合和输家组合；在检验期，计算赢家组合和输家组合的超额收益率。然后对获得的数据进行分析。结论是中国股市中并不存在明显的惯性效应。

关 键 词：惯性效应 超额收益 赢家组合 输家组合 

分 类 号：F832.5[经济管理—金融学]