基于模糊随机环境的期货组合套期保值模型及应用  

作　　者：刘伟锋[1] 俞薇[1] 

机构地区：[1]中南财经政法大学

出　　处：《经营与管理》2015年第6期80-82,共3页Management and Administration

摘　　要：笔者探讨了在模糊随机环境下,最大均值—方差效用期货组合套期保值问题。通过对模糊随机变量进行定义及其数字特征进行描述,建立了模糊随机环境下最大均值—方差效用交叉组合套期保值模型,并推导得到套期保值比率计算公式。以铜、铝两个品种的期货和现货组合为例,对模型的套保有效性进行数值分析。结果表明,考虑模糊随机性的期货与现货交易价格的套保模型,比只考虑随机性的套保模型能达到更好的套期保值效果。

关 键 词：期货 组合套期保值 模糊集理论 模糊随机变量 不确定性理论 

分 类 号：F724.5[经济管理—产业经济] F224