我国体育产业板块股价收益率波动分析——基于GARCH族模型  

作　　者：倪威[1] 凌天美子 陈卓[1] 

机构地区：[1]华东理工大学体育科学与工程学院,200030

出　　处：《现代商业》2017年第18期22-24,共3页Modern Business

摘　　要：经济新常态下,政府寄希望体育产业的发展成为促进消费和经济转型升级的重要力量,体育产业已成为资本市场的绝对"风口"。运用GARCH族模型对体育产业板块股价收益率的波动进行了深度探索后发现,体育产业板块股价收益率序列虽然是平稳的,但是具有序列的集群效应、非对称性和长期记忆性。更加重要的是体育产业板块等量利好消息带给股价的正向波动程度要大于等量利空消息带给股价的负向波动程度,这一结果与西方成熟资本市场的情况恰恰相反,说明我国体育产业金融市场还处于初级阶段。

关 键 词：体育产业 GARCH族模型 股票收益率 

分 类 号：F831[经济管理—金融学]