基于Bootstrap中位数—方差估计方法的改进EM算法的VaR度量及实证  

作　　者：谢婉婷 谷伟[1] 

机构地区：[1]中南财经政法大学统计与数学学院,湖北武汉430073

出　　处：《现代商业》2018年第24期164-165,共2页Modern Business

摘　　要：本文首先介绍了VaR值计算的历史模拟法和方差—协方差方法,并提出了基于Bootstrap重抽样技术的改进EM算法的VaR值计算方法。该方法将Bootstrap非参数方法得到的中位数和方差估计作为EM算法的初始值,同时将EM算法权重估计值赋权于Bootstrap方法方差,并采用Monte Carlo模拟随机数发生器计算分布分位数值,最终得到VaR值。实证部分说明该改进EM算法具有一定的有效性和优越性。

关 键 词：VaR值估计 Bootstrap估计 EM算法 Monte CARLO模拟 

分 类 号：F224[经济管理—国民经济]