人民币外汇普通美式期权定价实证研究  

An Empirical Study on the Pricing of USD-CNY American Options

作　　者：马曙光 袁勋 崔亦谦 

机构地区：[1]中国工商银行金融市场部

出　　处：《金融市场研究》2022年第11期83-88,共6页Financial Market Research

摘　　要：2022年6月,外汇交易中心在银行间市场上线了人民币外汇普通美式期权产品。与欧式期权不同,美式期权的买方可选择在到期日或到期日之前的任何一天行权。行权时间的不确定性导致美式期权无法直接通过解析公式,而是必须通过半解析公式或者数值方法计算期权价格。本文围绕人民币外汇普通美式期权产品的定价问题开展研究。

关 键 词：美式期权 期权价格 银行间市场 欧式期权 定价问题 解析公式 人民币外汇 到期日 

分 类 号：F832.6[经济管理—金融学]