基于ARMA-GARCH模型的内蒙古煤炭价格波动性研究  

作　　者：苏烨 

机构地区：[1]鄂尔多斯应用技术学院,内蒙古鄂尔多斯017010

出　　处：《中国管理信息化》2023年第20期161-167,共7页China Management Informationization

基　　金：内蒙古自治区高等学校科学研究项目“内蒙古煤炭价格波动性实证研究”(NJZY21151)。

摘　　要：文章运用ARMA-GARCH模型,以内蒙古煤炭价格指数的对数收益率为研究对象,对内蒙古煤炭价格波动性进行实证研究。研究结果显示,内蒙古煤炭价格指数的对数收益率序列均具有明显的波动集聚性,波动率序列具有显著的ARCH效应;煤炭市场往期的波动对现在波动的影响明显大于外部冲击;通过ARMA-GARCH模型中ARCH系数与GARCH系数之和与“1”的大小比较可知,波动具有不同强度的持续性和增强的趋势。

关 键 词：煤炭价格指数 ARMA-GARCH模型 波动性 内蒙古 

分 类 号：F426[经济管理—产业经济] F764.1