我国国债利率期限结构分析  

作　　者：万海航[1] 

机构地区：[1]上海财经大学研究生部

出　　处：《上海综合经济》2003年第8期43-45,共3页Shanghai Economic Forum

摘　　要：一、国债利率期限结构的概念 国债利率的期限结构是指各种不同期限国债的利率或收益率与期限之间的数量关系。用坐标来表示;剩余期限作为横坐标,利率或收益率作为纵坐标,把不同的剩余期限对应的利率或收益率水平连成一条曲线,即为国债利率期限结构曲线,或收益率曲线、收益率曲线是一种表示各种不同到期日债券的到期收益率(YTM)的曲线图。这个图实际提供的是对利率期限结构的估计值,每天债券的到期期限发生改变,债券内含的到期收益率也变化,收益率曲线随之变化。

关 键 词：国债利率 中国 期限结构 收益率 国债市场 纯预期理论 市场分割理论 

分 类 号：F812.5[经济管理—财政学]