基于GARCH模型的我国保险类股票收益率波动研究  

作　　者：刘扬 

机构地区：[1]北京工商大学保险系

出　　处：《中国商界》2010年第7期7-8,16,共3页Business China

摘　　要：本文使用GARCH、EGARCH和GARCH-M模型,对保险类股票收益率波动进行分析,结论表明我国保险类股票收益率具有尖峰厚尾性、异方差性、波动的持续性和非对称性,收益率与市场风险水平呈正相关性。

关 键 词：GARCH模型 保险 类股票 股票收益率 GARCH-M模型 收益率波动 正相关性 异方差性 风险水平 非对称性 本文使用 厚尾性 持续性 EGARCH 市场 尖峰 分析 

分 类 号：F72[经济管理—产业经济]