金融市场中极值指标的多步估计  

Multi-step Estimation of Extreme Value Index in Finance Market

作　　者：蔡霞[1] 李秀敏[1] 杨英[1] 

机构地区：[1]河北科技大学理学院,河北石家庄050018

出　　处：《系统工程》2010年第5期108-111,共4页Systems Engineering

基　　金：河北科技大学科研基金资助项目(XL200964)

摘　　要：建立极值指标的多步估计,通过模拟研究和金融市场中的实证研究表明多步估计和常见的极大似然估计非常接近,可以取代极大似然估计进行计算,同时又可以利用观测值数据直接计算,其计算量小,更容易应用到实践中去。在第一步估计中若选择了具有平移尺度不变性的估计,如Pickands估计,那么迭代得到的极值指标的多步估计仍然具有平移尺度不变性。In this paper, we build a multi-step estimator of extreme value index, which is close to maximum likelihood estimator, and it can substitute MLE. Multi-step estimator can be calculated easily as a function of the observations, and it is much simpler to use in practice. By properly choosing the first step estimator, such as Pickands estimator, we can get a shift and scale invariant estimator.

关 键 词：极值指标 平移尺度不变性 多步估计 极大似然估计 

分 类 号：O212[理学—概率论与数理统计]