基于基准过程的动态均值-方差最优投资组合选择  

Dynamic Mean-variance Optimal Portfolio Selection with Benchmark Processes

作　　者：刘利敏[1,2] 肖庆宪[1] 

机构地区：[1]上海理工大学管理学院,上海200093 [2]河南师范大学数学与信息科学学院,河南新乡453007

出　　处：《数学的实践与认识》2013年第1期1-9,共9页Mathematics in Practice and Theory

基　　金：国家自然科学基金(11171221;11001077)

摘　　要：利用动态规划方法研究了基于基准过程的动态均值-方差最优投资组合问题,证明了识别定理,得到了剩余过程的均方最优投资策略和有效前沿.This paper deals with mean-variance portfolio selection problems by the dynamic programming approach under the base processes. A verification theorem is showed and the mean-variance optimal investment strategies and efficient frontier for the surplus processes is derived.

关 键 词：均值-方差投资组合选择 识别定理 基准过程 有效前沿 

分 类 号：O212.1[理学—概率论与数理统计]