汇率因素对境外上市股指期货定价的影响  

作　　者：张雪莹[1] 龙腾飞[1] 

机构地区：[1]山东财经大学金融学院,济南250014

出　　处：《山东工商学院学报》2013年第6期88-92,共5页Journal of Shandong Technology and Business University

基　　金：山东省金融学"泰山学者"岗位建设项目(2011)

摘　　要：境外上市的股指期货合约与传统的标准股指期货合约之间存在的重要区别是期货市场交易和结算的货币与现货市场并不相同,这使得在利用无套利原理推导境外上市股指期货的定价模型时,应考虑汇率因素的影响,即利用市场数据对有关境外上市股指期货定价模型进行实证检验,结果表明,股票现货指数与汇率之间的相关性对境外上市股指期货的价格有显著的负向影响。

关 键 词：境外 股指期货 汇率 

分 类 号：D925.2[政治法律—诉讼法学]