基于GARCH模型的粮食期货动态套期保值率的估计  

作　　者：张华[1] 韩东平[1] 郭美佳[1] 

机构地区：[1]哈尔滨工业大学管理学院,哈尔滨150001

出　　处：《统计与决策》2014年第2期149-152,共4页Statistics & Decision

基　　金：2011年黑龙江省自然科学基金面上项目(G201107);山东省软科学计划阶段性成果(2013RKA10001)

摘　　要：运用粮食期货进行套期保值时,套期保值率的确定是套期保值效果发挥的关键问题,文章基于GARCH模型提出了粮食期货动态套期保值率的估计方法,实证研究结果表明不论样本内数据还是样本外数据,利用GARCH模型动态估计的套期保值率套保效果要好于采用OLS、VAR、EMC等静态估计方法。

关 键 词：GARCH模型 套期保值率 动态估计 

分 类 号：F224.9[经济管理—国民经济]