基于GARCH(1,1)模型的中国股市收益率预测研究  

作　　者：张豪[1] 李彦夫[1] 牟娟[1] 

机构地区：[1]云南师范大学数学学院,云南昆明650500

出　　处：《经济师》2015年第8期97-99,101,共4页

摘　　要：文章基于GARCH(1,1)模型估计股票未来收益率范围。首先利用此模型求出个股的年波动率,并结合股票价格正态性估计出某时段的收益率范围,然后以实际数据进行验证,经运用和验证后确定此模型的可适用性;最后以此模型估计未来股票收益率范围,基于国内股市易受国家政策影响的特点提出投资意见。

关 键 词：股票价格收益率 波动率 GARCH模型 

分 类 号：F830.91[经济管理—金融学]