GARCH模型下的Var计算  

作　　者：马鹏辉[1] 王创[1] 

机构地区：[1]兰州商学院统计学院,甘肃兰州730020

出　　处：《时代金融》2012年第06X期120-121,共2页Times Finance

摘　　要：在险价值(Valueat Risk)是一种由J.P.Morgen提出并不断完善的卓有成效的风险度量技术,GARCH模型可以很好地模拟并度量VaR值。文章讨论了基于不同分布假定下的GARCH模型在上海股市和深圳股市的VaR值,结果表明T分布和GED分布能更好地表现股市收益率的厚尾性,且深圳股市相比上海股市具有更大的风险性。

关 键 词：VAR GARCH模型 T和GED分布 

分 类 号：F224[经济管理—国民经济] F830.91