不允许卖空证券组合选择的有效子集  

EFFICIENT SUBSET FOR PORTFOLIO SELECTION WITHOUT SHORT SELLING

作　　者：史树4 杨杰[2] 

机构地区：[1]北京大学光华管理学院金融系,北京100871 [2]南开大学数学研究所,天津300071

出　　处：《应用数学学报》2003年第2期286-299,共14页Acta Mathematicae Applicatae Sinica

基　　金：国家自然科学基金

摘　　要：证券组合选择的有效子集是指它可取代原有的基本证券集来生成Markowitz有效组合前沿.本文给出一个证券集的子集在不允许卖空的条件下是全集的有效子集的充要条件.An efficient subset for portfolio selection means that it may replace the original security set to generate the Markowitz portfolio efficient frontier. This paper gives a necessary and sufficient condition for a subset to be efficient without short selling.

关 键 词：不允许卖空证券组合选择 有效子集 Markowitz理论 有效组合前沿 共同基金分离问题 资本资产定价模型 收益 LAGRANGE乘子 拐角组合 极小风险子集 

分 类 号：F224.0[经济管理—国民经济]