基于Markowitz和VaR模型的股指期货风险预警  

Stock Index Futures at Risk Monitor Based on Model Markowitz and Model Value at Risk

作　　者：龙泉[1] 宋新平[2] 刘海峰[2] 

机构地区：[1]上海电机学院经济管理学院,上海200245 [2]东华大学旭日工商管理学院,上海200051

出　　处：《上海电机学院学报》2007年第1期67-70,共4页Journal of Shanghai Dianji University

摘　　要：利用风险估价(Value at Risk,VaR)技术评估过程,考虑Markowitz均值方差模型,通过Markowitz模型投资组合的有效边界,得出风险值的计算区间,更符合实际的经济意义。为基金投资股指期货提供了有效地进行市场风险的监控手段。Using Value at Risk（VaR） technique evaluation procedure, thinking over Markowitz Mean-variance Model, through its efficient frontier, the VaR can be calculated to accord with more realistic economic significance, providing an efficient method to monitor market risk in investing in Stock index futures.

关 键 词：股指期货 风险控制 投资组合 均值方差模型 风险值 

分 类 号：F830.91[经济管理—金融学]