随机利率的三因子模型及其参数估计  

作　　者：侯丽英[1] 刘振忠[2] 董继学[1] 

机构地区：[1]黑龙江八一农垦大学数学系,黑龙江大庆163319 [2]东北农业大学数学系,哈尔滨150030

出　　处：《商业时代》2009年第12期98-99,108,共3页Commercial

基　　金：黑龙江省教育厅科学技术面上项目(11511259);黑龙江八一农垦大学引进人才科研启动基金(S2005-058)

摘　　要：本文在分析利率期限结构模型的基础上,将影响短期利率行为特征的均值回复、随机波动和跳跃因素同时考虑到利率期限结构模型的构建中,建立了三因子模型。并且对模型参数进行了有效矩估计,比较几个同类模型,结果表明三因子模型对我国国债回购利率具有较好的拟合能力。

关 键 词：随机利率 三因子模型 有效矩估计 

分 类 号：F830.9[经济管理—金融学]