更新跳跃-扩散过程下的复合期权定价  

Pricing of Compound Option Based on Renewal Jump-Diffusion Stochastic Process

作　　者：梁红枫[1] 汤灿琴[1] 任英[1] 

机构地区：[1]大连海事大学数学系,辽宁大连116026

出　　处：《经济数学》2011年第1期24-27,共4页Journal of Quantitative Economics

基　　金：辽宁省高等教育教学改革研究项目(2009A141);大连海事大学教改项目(2009Y22)资助

摘　　要：假设关于标的股票的重大信息到达服从更新过程,并假设跳跃高度服从对数正态分布,利用期权定价的鞅方法,推导得到了股票价格服从更新跳跃-扩散过程的欧式期权以及复合期权的定价公式.This paper assumes that the great information coming is a renewal process, while the share price is still a continuous function of time between two pieces of information and the jump height follows lognormal distribution. By means of martingale method, we obtained the European option and compound option pricing formula on stocks with renewal jump-diffusion process.

关 键 词：更新过程 期权定价 复合期权 更新跳-扩散过程 

分 类 号：O211.6[理学—概率论与数理统计] F830.9[理学—数学]