摩擦市场下基于CVaR的组合套期保值优化模型研究  

作　　者：杜建慧[1] 

机构地区：[1]山西农业大学信息学院,山西太谷030800

出　　处：《内蒙古煤炭经济》2020年第1期224-225,共2页Inner Mongolia Coal Economy

摘　　要：本文结合我国商品期货市场的实际操作情况,提出了一个基于CVaR的组合套期保值优化模型。综合考虑多种期货合约的交易费用,通过风险度量工具CVaR控制多品种期货套期保值资产组合的风险,并以组合套期保值的CVaR最小为目标,建立了最优套期保值比率模型。针对这个模型,运用相应的粒子群优化算法进行求解,试验表明模型是合理的。

关 键 词：组合套期保值 商品期货 条件风险价值 粒子群优化 

分 类 号：F713.35[经济管理—产业经济]