行业间金融风险的度量与分析  

作　　者：付强 刘永文[1] 姚立鸿 

机构地区：[1]贵州大学经济学院,贵州贵阳550000

出　　处：《生产力研究》2023年第11期119-123,共5页Productivity Research

基　　金：2023年度贵州省教育厅高校人文社会科学研究项目“加强贵州金融风险处置机制和应急能力建设研究”(2023GZGXRW156);贵州省哲学社会科学规划(2019年度)一般课题“2020年后贵州省贫困地区返贫风险防控的金融支持研究”(19GZYB03)。

摘　　要：文章选取申银万国的行业指数数据,通过对银行业、保险业、证券业、多元金融业以及房地产业的周度收益率分别利用参数法、蒙特卡洛法以及历史模拟法进行静态和动态在险价值VaR测算与分析,得出以下结论:五类行业之间存在着一定程度的相关关系,这种相关关系对各行业的风险抵御能力产生影响;从行业测算风险值的均值排名来看,行业金融风险由大到小排名为证券业、多元金融业、保险业、房地产业和银行业;在VaR测算方法上,蒙特卡洛法的精度最高,历史模拟法的精度最低,各方法所得VaR行业排名与最后的均值排名相同。

关 键 词：VAR 参数法 蒙特卡洛法 历史模拟法 

分 类 号：F832.5[经济管理—金融学]