分数布朗运动下信用风险首次触发范式  

Credit Risk First-passage Approach in Fractional Brownian Motion Environment

作　　者：李慧玲[1] 

机构地区：[1]西安工程大学理学院,西安710048

出　　处：《价值工程》2008年第2期162-163,共2页Value Engineering

基　　金：陕西省教育厅自然科学专项基金项目(05JK207)

摘　　要：在假设公司资产价值的波动以真实概率服从分数布朗运动的条件下,建立信用风险首次触发范式。In this paper,we make assumptions about the distribution of assets at debt maturity under the physical probability , The standard model for the evolution of asset prices over time is fractional Brownian motion.Under this assumptions we make the Credit Risk First-passage approach.

关 键 词：分数布朗运动 违约概率 股票价格 风险债券 

分 类 号：O211.67[理学—概率论与数理统计] F224.7[理学—数学]