Vasicek利率模型下可转换债券的鞅定价  

The martingale pricing for convertible bond under Vasicek interest rate

作　　者：朱丹[1] 

机构地区：[1]湖南财经高等专科学校基础课部,长沙410205

出　　处：《华中师范大学学报（自然科学版）》2010年第1期25-28,共4页Journal of Central China Normal University：Natural Sciences

基　　金：湖南省教育厅自然科学基金项目(06C029)

摘　　要：从定量的角度分析了Vasicek利率模型下可转换债券的价值构成,并在股票价格服从对数正态分布的条件下,利用Martingale Pricing方法推导出其定价公式.The value composition of the convertible bond is discussed in a quantitative analysis in this paper. Under Vasicek interest rate, the pricing formulas of the convertible bond are obtained by means of Martingale approach （risk-neutral valuation）.

关 键 词：可转换债券 VASICEK利率模型 期权 风险中性定价 GIRSANOV定理 

分 类 号：O211.63[理学—概率论与数理统计] F830.9[理学—数学]