双参数Esscher变换及其应用  

Two-parameters Esscher Transform and Its Application

作　　者：姚落根[1,2] 杨刚[1] 杨向群[2] 

机构地区：[1]湖南商学院信息学院,湖南长沙410205 [2]湖南师范大学数学与计算机科学学院,湖南长沙410081

出　　处：《经济数学》2010年第1期16-20,共5页Journal of Quantitative Economics

基　　金：国家自然科学基金资助项目(10871064);湖南省社会科学基金资助项目(08YBB187)

摘　　要：通过把Lévy过程分解为两个独立过程之和,将Esscher变换由单参数推广到双参数,并给出了双参数Esscher变换测度为等价鞅测度的充要条件.This paper extended Esscher transform to two-parameters by decomposing Lévy processes as the sum of two independent processes, and gave a necessary and sufficient condition for two-parameters Esseher transform measures to be equivalent martingale measures.

关 键 词：ESSCHER变换 LÉVY过程 期权定价 等价鞅测度 

分 类 号：O211.6[理学—概率论与数理统计]