超高频数据

作品数:34被引量:68H指数:6
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基于SCD模型的金融超高频数据信息含量研究
《河北科技大学学报(社会科学版)》2018年第2期1-6,共6页王亚楠 
教育部人文社科规划基金资助项目(15YJA630071)
针对随机波动条件持续期模型(SCD模型)对于金融超高频数据的模拟优势,采用股票交易的分笔数据,在模型中引入消息指标变量、交易量和买卖价差三类微观结构变量,通过分析价格持续期与这些结构变量之间的相关性,以研究价格形成过程中的信...
关键词:超高频数据 随机波动条件持续期模型 交易持续期 
基于高频数据市场微观结构的应用研究
《泰山学院学报》2012年第3期1-5,共5页王黎明 文婉瑶 
本文主要运用金融超高频资料研究了金融市场微观结构的特征及价格形成机制等问题.从流动性角度研究了上海股市的微观结构.充分利用我国限价指令驱动市场分笔数据所包含的信息,在交易量持续期的基础上,提出一个符合限价指令驱动市场特征...
关键词:超高频数据 市场微观结构 流动性 持续期 Log—ACD模型 
中国证券市场的HAR-BACD-V模型及其应用被引量:6
《系统工程理论与实践》2012年第3期608-613,共6页文凤华 唐海如 刘晓群 杨晓光 
国家自然科学基金(70971013,71171024);国家973计划(2010CB731405);湖南省杰出青年基金(09JJ1010)
在已有的高频时间序列模型的基础上,基于异质市场假说理论,构建了HAR-BACD-V模型.通过实证分析以探询在异质市场环境下不同交易频率投资者的交易行为对股市即时波动的贡献程度以及交易量对交易持续期、金融产品收益率和波动性的影响.研...
关键词:超高频数据 HAR-BACD-V模型 交易持续期 交易量 
ACD模型在沪市中的实证研究被引量:2
《大学数学》2010年第2期165-170,共6页张裕生 王晶 
安徽省高等学校省级自然科学研究项目(KJ2009B213)
在证券交易中,交易持续期反映了市场交易的重要信息,因此对交易者行为具有重要的影响,并且影响到证券市场的流动性.为了检验在交易中交易持续期对交易的影响,本文选择了沪市A股的四只股票,利用由Engle和Russell提出ACD模型对其交易持续...
关键词:持续期 超高频数据 ACD模型 
交易持续期、波动率与市场微观结构关系的统计检验被引量:2
《统计与决策》2010年第6期142-145,共4页陶雄华 杜志维 徐晟 
基于招商银行超高频数据,文章检验得出交易持续期"日内效应"呈现倒"V"形状,并以ACD模型和UHF-GARCH模型分析交易持续期变化规律以及其对收益率和波动率的影响,研究表明股票的交易持续期存在集聚效应,并且交易持续期越长,收益率越高,分...
关键词:超高频数据 交易持续期 ACD模型 信息传导 
超高频数据下金融市场持续期序列模型述评被引量:4
《中国管理科学》2008年第4期182-192,共11页耿克红 张世英 
国家自然科学基金资助项目(70471050))
鉴于针对超高频数据统计建模能够有效弥补传统相同时间间隔数据统计建模的不足,而且有助洞悉金融市场微观结构,近年来,对金融市场超高频数据的研究已成为金融计量学一个全新的研究领域。本文总结了近十年来超高频数据下金融市场持续期...
关键词:超高频数据 持续期 ACD模型 SCD模型 
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